Triển vọng thị trường tài sản tiền điện tử năm 2025: Tài chính phi tập trung và AI sẽ trở thành chủ đề cốt lõi

Trước khi đi sâu vào triển vọng thị trường tài sản tiền điện tử năm 2025, hãy để chúng ta gạt bỏ những quan niệm cố hữu và nhìn nhận xu hướng phát triển trong tương lai với tâm trí cởi mở.

Từ góc độ vĩ mô, đầu tư Web3 chủ yếu được chia thành hai loại lớn: cơ sở hạ tầng và ứng dụng. Chiến lược đầu tư thường có thể được chia thành hai loại: một loại là ngắn hạn có vẻ bình lặng, nhưng dài hạn có thể mang lại lợi nhuận lớn; loại còn lại thì ngắn hạn gây hứng thú, nhưng cuối cùng có thể không có giá trị nhiều.

Đa số các nhà đầu tư Tài sản tiền điện tử tham gia thị trường thường mong muốn đạt được lợi nhuận nhanh chóng và đáng kể, và sẵn sàng chấp nhận rủi ro tương ứng. Do đó, đầu tư theo chu kỳ trở thành lựa chọn phổ biến, loại hình đầu tư này thường mang lại hiệu quả ngắn hạn và chỉ có hiệu lực trong các chu kỳ thị trường bò cụ thể.

Năm 2025 được kỳ vọng sẽ trở thành "năm đầu tiên về quy định" trong lĩnh vực tài sản tiền điện tử. Các nền kinh tế lớn như Hoa Kỳ dự kiến sẽ triển khai các quy định liên quan trong nước, điều này không chỉ tăng cường niềm tin của các nhà đầu tư truyền thống (đặc biệt là thế hệ lớn tuổi), mà còn sàng lọc ra những dự án thực sự có tiềm năng - chỉ những dự án có nền tảng vững chắc và dòng tiền ổn định mới có thể nổi bật.

Thị trường có thể đón nhận một làn sóng mới của các nhà đầu tư truyền thống. Những nhà đầu tư này nắm giữ một lượng lớn vốn và sẽ lần đầu tiên tham gia vào lĩnh vực tài sản tiền điện tử. Họ sẽ không mù quáng đi theo xu hướng, mà sẽ nghiên cứu kỹ lưỡng các dự án, phân tích dữ liệu một cách cẩn thận, chỉ đưa ra quyết định đầu tư khi có lý do hợp lý.

Trong bối cảnh này, tài chính phi tập trung (DeFi) và giao thức lớp đầu tiên của blockchain (L1) sẽ trở thành chủ đề đầu tư được các nhà đầu tư truyền thống ưa chuộng. Trong đó, các dự án DeFi do giới hạn vốn hóa thị trường thấp hơn, tiềm năng tăng trưởng lớn hơn và phù hợp cao với các yếu tố cơ bản và dữ liệu, có thể được ưa chuộng hơn. Năm nay, một số dự án DeFi đã tạo ra doanh thu vượt qua 100 triệu USD, điều này chắc chắn sẽ thu hút sự chú ý của các nhà đầu tư truyền thống.

Những nhà đầu tư truyền thống có quy mô vốn lớn, và nguồn vốn dồi dào là yếu tố then chốt cho sự phát triển lành mạnh của thị trường. Đáng chú ý là nhiều nhà đầu tư tổ chức cũng được dẫn dắt bởi các nhà đầu tư truyền thống. Có thể dự đoán rằng DeFi cuối cùng sẽ trở thành một trong những hướng đi quan trọng của các nhà đầu tư tổ chức hàng đầu.

DeFi không phải là một khoản đầu tư theo chu kỳ, mà giống như một khoản đầu tư dài hạn, tương tự như cách các nhà đầu tư trong quá khứ đã đối xử với BTC và ETH. Tiềm năng dài hạn của một số dự án DeFi có thể được coi là tương đương với ETH. Khi đầu tư vào các dự án DeFi hàng đầu, có thể nhìn vào sự phát triển dài hạn; trong khi khi đầu tư vào các dự án DeFi gốc mới nổi, có thể xem xét lợi nhuận ngắn hạn, những dự án này cũng có thể mang lại nhiều lần lợi nhuận thậm chí cao hơn.

Trong thị trường mã hóa do DeFi dẫn dắt, các dự án mới sẽ liên tục xuất hiện, và một số dự án lâu đời cũng có thể lấy lại sự chú ý. Thị trường có thể xuất hiện làn sóng tăng giá quanh các dự án này. Cần lưu ý rằng một số ứng dụng DeFi nổi tiếng đang có kế hoạch chuyển đổi thành các dự án hạ tầng, và sự chuyển đổi này sẽ nâng cao tiềm năng giá trị của Token của họ. Năm tới có thể sẽ có một số dự án công bố điều chỉnh cơ chế phí giao dịch, nhà đầu tư cần phải cảnh giác với điều này.

Dự đoán Tài chính phi tập trung sẽ ít nhất chiếm ưu thế trong hai quý của năm tới, tương tự như hiệu suất của AI trong năm nay.

Về AI, năm 2025 có thể là năm mà nó bị chỉ trích rộng rãi trong văn hóa đại chúng do sự mở rộng nhanh chóng và không kiểm soát. Cuộc thảo luận về "AI có trách nhiệm" sẽ trở thành tâm điểm. Các hoạt động thị trường xung quanh cơ sở hạ tầng AI mã hóa, các tác nhân AI và phát hành tác nhân ban đầu có thể bước vào giai đoạn điều chỉnh do câu chuyện "AI có trách nhiệm".

Tuy nhiên, trước đó, các tác nhân AI có thể trải qua một đợt tăng trưởng theo kiểu bong bóng. Hiện tại, thị trường đã có 13.000 tác nhân, dự kiến con số này sẽ tăng ít nhất lên 100.000. Sau đó, thị trường có thể bước vào giai đoạn bong bóng và sẽ sụp đổ vào năm sau. Thời điểm cụ thể sẽ phụ thuộc vào tiến trình của các sự kiện liên quan đến quản lý AI.

Quy định cũng sẽ kích thích sự quan tâm đến cơ sở hạ tầng bảo mật. Do đó, một số dự án chính liên quan đến DeFi bí mật, tính toán bảo mật, lưu trữ bảo mật và suy diễn bảo mật sẽ nhận được nhiều sự chú ý hơn, và sự quan tâm này cũng sẽ phản ánh vào hiệu suất tài sản của chúng.

Thị trường Meme dự kiến sẽ tiếp tục sôi động. Mặc dù các cơ quan quản lý có thể không ủng hộ, nhưng mọi người sẽ luôn tìm ra cách tham gia. Các nhà đầu cơ sẽ tiếp tục tìm kiếm cơ hội trong số lượng lớn coin mới được thêm vào mỗi ngày. Một số Meme đã được thiết lập có thể thu hút sự chú ý của các nhà đầu tư nghiêm túc hơn. Ngay cả khi không thích Meme, cũng nên xem xét dành một phần cơ hội đầu tư cho chúng.

Năm 2025 cũng sẽ là năm mà ví Web3 di động và ứng dụng siêu sẽ tỏa sáng. Gần đây, một công ty ví Web3 đã niêm yết trên Nasdaq với định giá 1,2 tỷ USD, điều này có thể thúc đẩy cơn sốt đầu cơ liên quan đến Token của ví Web3 có hiệu suất doanh thu mạnh mẽ vào năm tới.

Tóm lại, AI và DeFi sẽ trở thành hai câu chuyện cốt lõi trong năm tới:

• DeFi có khả năng chiếm ưu thế
• AI thông minh có thể bước vào giai đoạn bong bóng
• Đầu cơ Meme sẽ thu hút nhiều người tham gia hơn
• Mạng lưới cơ sở hạ tầng vật lý phi tập trung và riêng tư sẽ xuất hiện vào một quý nào đó.
• Ví Web3 sẽ nhận được nhiều sự chú ý hơn và thúc đẩy việc áp dụng chính thống thông qua hướng dẫn người dùng dễ dàng hơn và trải nghiệm chất lượng cao hơn.

Cần lưu ý rằng những quan điểm này chỉ đại diện cho ý kiến cá nhân, không nên được coi là lời khuyên đầu tư chuyên nghiệp. Thị trường thay đổi nhanh chóng, nhà đầu tư nên hành động thận trọng và thực hiện đánh giá rủi ro đầy đủ.